Producătorul vietnamez de vehicule electrice VinFast încheie o tranzacție SPAC de 23 de miliarde de dolari

VinFast, un producător de vehicule electrice fondat de cea mai bogată persoană din Vietnam, se va lista la bursă printr-o fuziune cu compania de cecuri în alb Black Spade Acquisition Co. în ceea ce ar fi cea mai mare listare din SUA a unei companii din țara din Asia de Sud-Est.

Tranzacția va da VinFast o valoare a capitalului propriu de aproximativ 23 de miliarde de dolari, potrivit unei declarații de vineri a companiei-mamă Vingroup JSC. Incluzând datoriile, producătorul de vehicule electrice va fi evaluat la aproximativ 27 miliarde de dolari. Acționarii VinFast vor deține aproximativ 99% din entitatea combinată în urma tranzacției, care se așteaptă să se încheie în a doua jumătate a acestui an, sub rezerva aprobărilor autorităților de reglementare și ale acționarilor.

Acțiunile Black Spade au sărit cu până la 12% în tranzacțiile de dinaintea pieței.

VinFast s-ar alătura unui șir de companii asiatice care încearcă să se listeze în SUA prin fuziuni cu societăți de achiziție cu scop special, chiar dacă tranzacții similare au încetinit pe fondul unei supravegheri mai stricte a reglementărilor și a unui sentiment de piață călduț. Startup-ul de tehnologie pentru mașini inteligente Ecarx Holdings Inc. a intrat în bursă în SUA în decembrie, după ce și-a finalizat fuziunea cu o companie de tip blank-check, în timp ce firma singaporeză de acordare de licențe TV Allrites Holdings Pte a încheiat săptămâna aceasta un acord de fuziune cu firma de tip blank check Aura FAT Projects Acquisition Corp.

VinFast va încerca, de asemenea, să rupă matrița producătorilor de vehicule electrice care se luptă după fuziunile SPAC. Companiile care aproape că au șters acționarii după ce s-au combinat cu firmele de cecuri în alb în ultimii ani includ Nikola Corp., Lordstown Motors Corp. și Canoo Inc. O speranță EV – Electric Last Mile Solutions Inc. – a intrat în faliment în urmă cu aproape un an.

O fuziune SPAC, dacă va avea succes, va pune capac eforturilor de ani de zile ale VinFast de a deveni o companie cotată la bursă. Bloomberg News a raportat pentru prima dată la începutul anului 2021 că Vingroup a luat în considerare o ofertă publică inițială de 2 miliarde de dolari americani pentru unitatea EV. În aprilie 2022, compania a depus o cerere confidențială pentru vânzarea de acțiuni.

Mișcarea vine în contextul în care VinFast își intensifică eforturile de extindere pe piețele din afara țării sale de origine. Producătorul EV, care intenționează să construiască o fabrică în Carolina de Nord, a trimis al doilea lot de mașini electrice în America de Nord în aprilie, cu planuri de a începe să livreze clienților din SUA în această lună. De asemenea, intenționează să trimită primele sale vehicule în Europa în luna iulie.

„Parteneriatul cu Black Spade și listarea VinFast în SUA reprezintă calea perfectă de strângere de capital pentru viitoarele noastre ambiții globale și este, de asemenea, o realizare importantă pentru Vingroup”, a declarat în declarație Le Thi Thu Thuy, directorul executiv al VinFast.

Extindere globală

Fondatorul Vingroup, Pham Nhat Vuong, în vârstă de 54 de ani, este cea mai bogată persoană din țară, cu o avere netă de 3,9 miliarde de dolari, potrivit Bloomberg Billionaires Index. El și-a început propria afacere în timp ce studia la Moscova și a declarat că a plecat din Rusia cu o datorie de 40.000 de dolari. La începutul anilor ’90, a înființat o companie de alimente uscate în Ucraina, care vindea tăiței instant și piure de cartofi, pe care a vândut-o în 2010 către Nestle SA pentru o sumă nedeclarată.

La scurt timp după ce a înființat VinFast în 2017, Vuong a vorbit deschis despre ambiția sa de a vinde mașini în SUA și s-a angajat personal să investească până la 2 miliarde de dolari în producătorul auto. Miliardarul a declarat luna trecută că va da încă 1 miliard de dolari producătorului de vehicule electrice în următorul an. Vingroup va contribui cu 500 de milioane de dolari și va oferi un împrumut de 1 miliard de dolari pentru o perioadă de până la cinci ani.

VinFast a lansat oficial trei modele de mașini și trei scutere electronice în Vietnam în 2019, potrivit site-ului său. În 2021, a lansat primul lot de EV-uri și a început anul trecut precomenzile la nivel global pentru acestea.

Citiți mai mult: Cel mai bogat om din Vietnam întărește pariul riscant de 8 miliarde de dolari pe EV-uri

Black Spade Acquisition Co. a strâns 169 milioane de dolari într-un IPO american în 2021. Firma de cecuri în alb cu sediul în Hong Kong a declarat că urmărește să identifice o țintă de combinare a afacerilor legate de sau în industria de divertisment, cu accent pe tehnologia de activare, mărci de stil de viață, produse sau servicii și mass-media de divertisment, arată site-ul său. Sponsorul său, Black Spade Capital Ltd., este brațul de investiții private al lui Lawrence Ho, președintele și directorul general al operatorului de cazinouri Melco International Development Ltd.